研究背景

隨著全球新能源產(chǎn)業(yè)高速發(fā)展和技術(shù)成熟，2021年內(nèi)中國新能源乘用車單月銷售滲透率突破20%，乘用車電動化趨勢正在逐漸明朗。

凱聯(lián)資本為及時、快速、有效追蹤乘用車電動化節(jié)奏，并理解車企在車型、價格、功能上布局和選擇，將在中汽協(xié)、乘聯(lián)會等官方權(quán)威數(shù)據(jù)基礎(chǔ)上，結(jié)合易車APP車型銷量、價格、功能（智能化）數(shù)據(jù)收集，以月度時間維度推出新能源乘用車持續(xù)跟蹤報告。

1.1?8月新能源零售滲透率28.3%，批發(fā)滲透率首破30%

8月國內(nèi)整體車市未延續(xù)7月份傳統(tǒng)淡季的銷量下滑趨勢，零售銷售187.1萬輛，環(huán)比增長2.9%，同比增長28.9%，是過去10年最高同比增速。

新能源汽車零售銷量52.9萬輛，同比增速111.6%，環(huán)比增速8.8%，零售滲透率28.3%，創(chuàng)歷史新高。

新能源汽車批發(fā)銷量達(dá)63.2萬輛，同比增長103.9%，環(huán)比增長12.0%，批發(fā)滲透率達(dá)30.1%，歷史首次突破30%。

保供生產(chǎn)方面，8月乘用車生產(chǎn)211.6萬輛，同比增長41.9%，環(huán)比下降1.9%，基本維持了自6月份以來的產(chǎn)業(yè)鏈保供措施效果。

燃油車刺激政策進(jìn)行到第三個月，燃油車零售銷量達(dá)134.2萬輛，同比增速11.6%，連續(xù)3月同比增速為正，但同比正增長繼續(xù)維持到年底的可能性較小。

自5月底推出燃油車購置稅減免的刺激政策以來，市場普遍擔(dān)憂燃油車和新能源車之間會有此消彼長的關(guān)系，但從6-8月數(shù)據(jù)來看，燃油車的強(qiáng)勢復(fù)蘇并沒有對新能源車構(gòu)成沖擊。

1.2 ?8月頭部車企同比普增，比亞迪維持銷售榜第一

8月乘用車延續(xù)復(fù)蘇的背景下，頭部車企大部分保持同比增長，僅東風(fēng)日產(chǎn)和上汽通用五菱同比增速為負(fù)。

比亞迪8月同比增速153.5%遙遙領(lǐng)先于其他車企，維持了自7月以來的榜首位置，市場份額占有率提高至9.0%。

東風(fēng)本田、長安汽車、一汽大眾等隨著燃油車市場的復(fù)蘇取得不錯的同比增速。

1.3 8月中國新能源汽車出口數(shù)據(jù)達(dá)7.7萬輛，創(chuàng)歷史記錄

8月國內(nèi)新能源乘用車出口合計7.7萬輛，同比增速高達(dá)97.4%，環(huán)比增速為57.1%。

今年1-8月，我國新能源汽車的出口數(shù)據(jù)為34萬輛，主要以特斯拉為主，特斯拉一家占比為46.9%。上汽乘用車憑借MG品牌在海外的影響力出口超6萬輛。

自6月份以來，比亞迪、吉利等車企出口海外的新能源車數(shù)量逐漸增多，8月比亞迪出口超5000輛，一眾新勢力品牌也開始探索將新能源車賣到海外。

但從目前出口數(shù)據(jù)和國內(nèi)銷售的絕對量對比來看，7.7萬輛出口相比于52.9萬輛的內(nèi)銷仍然較小，新能源車出口短期內(nèi)不會對中國汽車產(chǎn)業(yè)有重要影響。

1.4 8月有7款新能源車型進(jìn)入總榜Top 25，較7月增加1款

8月份有7款新能源車型進(jìn)入到乘用車銷量Top25榜單中。7款新能源車型中5款由比亞迪貢獻(xiàn)，1款由特斯拉貢獻(xiàn)，1款由五菱貢獻(xiàn)。值得一提的是，Top 5車型中有4款為新能源。

比亞迪旗下的5款爆款車型中，宋PLUS、秦PLUS、漢、海豚繼續(xù)創(chuàng)造月度交付新高，元PLUS較上月小幅下滑，其中宋PLUS車型的月交付首次突破4萬輛。近3個月以來，比亞迪的產(chǎn)能和交付能力出現(xiàn)了持續(xù)增長。

特斯拉本月在國內(nèi)交付了超3萬輛Model Y，以及超3000輛Model 3。這兩款車型受國內(nèi)外交付節(jié)奏的影響而出現(xiàn)巨大月度波動性。

1.5 8月插電混動車型占新能源車比重下降到24.9%

8月的新能源汽車結(jié)構(gòu)中，盡管插混車型銷量從上月12.4萬增長到13.2萬輛，但純電車型增長更多，插混車型占比從上月25.5%下滑到24.9%。

插混作為一種過渡階段的技術(shù)方案，主要由傳統(tǒng)車企轉(zhuǎn)型所選擇，目前比亞迪插混車型已基本實(shí)現(xiàn)滿產(chǎn)滿銷，長城、吉利、廣汽傳祺等廠商的插混車型有待進(jìn)一步發(fā)力。

2.1 8月新能源銷量比亞迪占比31.9%，傳統(tǒng)車企中吉利、奇瑞表現(xiàn)較好

比亞迪8月共計交付16.9萬輛新能源車，同比增速達(dá)210.5%，較上個月的15.9萬輛增加1萬輛，但市場份額降至31.9%。

吉利汽車和奇瑞汽車保持了同比高增速，且市場份額均超5%。尤其是吉利，在混動車型（雷神系列）和純電車型（極氪、幾何、睿藍(lán)）等帶動下，已經(jīng)沖擊到第3的位置。

本月最大的黑馬是金康賽力斯，憑借問界M5和M7兩款車型首次破萬臺，隨著問界M5純電版的開售，賽力斯很可能沖擊更高的銷量。

本月最大的意外是理想汽車近12個月以來首次跌出了新能源車企排名前15的名單，原因是理想L9 和理想L8的陸續(xù)面世影響到理想ONE的訂單情況，8月可能會是理想最后一個單車型交付月。

8月有14家車企實(shí)現(xiàn)能源月銷破萬，較7月增加了1家。從8月新能源核心品牌及其主力車型價格、銷量分布來看：

五菱、奇瑞、長安目前關(guān)注于8萬元以下的A00級車市場，MINIEV是這個區(qū)間的絕對領(lǐng)先車型；

比亞迪在10-30萬價格區(qū)間內(nèi)相當(dāng)強(qiáng)勢，而吉利、埃安、哪吒、長城、小鵬等廠商正試圖從不同的維度（車型、價格）進(jìn)行細(xì)分切入；

南北大眾作為唯二進(jìn)入TOP15的合資新能源車企，主要靠ID系列立足于20-30萬價格帶的SUV市場；

在理想缺席TOP15的情況下，30-40萬區(qū)間特斯拉幾乎獨(dú)占，賽力斯的問界M7可能會在近幾個月形成沖擊；

蔚來的40萬以上高端市場也是獨(dú)占，隨著ET5的發(fā)布，蔚來正在形成從30-60萬的豪華車車型矩陣。

2.2 8月新能源車型環(huán)比以增為主，12款銷量破萬

8月共計有12款車型月銷破萬，較7月增加2款，AION S和哪吒 V實(shí)現(xiàn)了月銷1萬臺的突破。

長安Lumin、艾瑞澤5e、AION S、極氪001這4款車型環(huán)比增速領(lǐng)先；元PLUS、AION Y和小螞蟻這3款車型在環(huán)比下滑幅度上領(lǐng)先。

2.3 8月20-30萬價格帶競爭最激烈，15-20萬總銷量最高

8月從車型銷量的價格分布來看，20-30萬的車型競爭最激烈，該價格帶共有44款車型有銷量數(shù)據(jù)，其中排名前三的車型占比僅45.5%，前五車型占比僅57.8%，遠(yuǎn)低于其他價格帶。

30-40萬車型集中度最高，CR3占比高達(dá)77.2%，CR5占比高達(dá)88.1%。

40萬以上的豪華車市場反而相對分散，17款有銷售數(shù)據(jù)的車型中，CR3僅49.6%，CR5僅66.8%。